Инвестиции в облигации

Облигации (другое название бонды) — это ценная бумага по которой производится постоянная выплата дохода (купона). Размер такой выплаты и дата выплаты заранее указана. По окончании срока действия облигации её выкупает компания-эмитент (выпустившая компания) по фиксированной стоимости.

Облигации могут выпускать не только компании, но и государство (не только Россия, но и другие – можно купить бонды Беларуси, Казахстана и др.) или отдельные регионы, например, область или край.

Заработок на облигации больше чем по вкладу в банке. На январь 2021г можно купить облигации за сумму примерно 1 тысяча рублей с доходом до 7-8%.

В качестве примера рассмотрим облигацию МТС выпуск №14. Цена на 5 февраля 2021г составляет 1013,7 рублей. Купоны в 2021г выплачиваются 18 февраля, 20 мая, 19 августа и 18 ноября в размере 16,45 рублей каждый. Т.е. на одну облигацию за год будет выплачено 65,8 рублей. Облигация будет погашена 11.02.2027г, т.е. каждый год до 2027г владельцу будут выплачивать 65,8 рублей, а в дату погашения выплатят 1000 рублей (номинал бонда). Доходность из расчета текущей цена 1013,7руб . получается почти 6,5% годовых.

Следует отметить, что купонный доход по облигации облагается налогом в размере 13%. Налог брокер удерживает автоматически.

Так же существуют Облигации федерального займа (ОФЗ) – это облигации, выпущенные государством или отдельными регионами. С 2021г они так же облагаются налогом по ставке 13%.

Преимущество инвестиции в облигации перед банковским вкладом:

  • Более высокая доходность.
  • Низкий порог входа – многие облигации стоят около 1 тысячи рублей.
  • Гарантированная доходность.
  • Возможность продажи без потери дохода.
  • Значительная длительность вложений.

Однако, в отличие от вклада в банк облигации не застрахованы государством. Поэтому риск выше. Но можно инвестировать в облигации федерального займа – по факту это дать деньги взаймы государству. Страховки на такие облигации также не будет, но невыплата от государства может быть только в очень сложной ситуации, в которой вероятнее всего страхование вкладов будет так же под угрозой.

Инвестиции в облигации

Отличие облигаций от акций

  1. Формально акции дают право голоса в принятии решения в компании. Облигации такого права не дают.
  2. Дивиденды по акциям – это часть от прибыли, но при не гарантированный. В облигации фиксированный купонный доход.
  3. Возможность значительного изменения цены акции. Цена облигации может меняться на бирже незначительно.

Особенности облигаций:

  1. Эмитент бондов может отозвать облигацию и досрочно вернуть ее стоимость.
  2. При росте уровня инфляции процент дохода облигации не изменяется. Следовательно, при значительном росте инфляции она может превосходить доход по облигации.
  3. Фиксированная процентная ставка на длительный срок – со временем банковская ставка по вкладам может вырасти и тогда облигация станет менее выгодной.
  4. Дефолт как отдельной компании, так и государства.
  5. При желании продать имеющуюся на руках облигацию вам выплатят дополнительно процент от следующего купона пропорционально времени владения, то же самое и при покупке.
    Например, купон каждые 3 месяца в размере 30 рублей. Вы владели облигацией 1 месяц. При продаже вам выплатят рыночную стоимость облигации плюс 10 рублей от следующего купона.

Стратегии инвестирования в облигации:

  1. Наиболее пассивная стратегия – купить облигацию, и она просто лежит в инвестиционном портфеле принося купонный доход.
  2. Диверсифицировать портфель покупая бонды с разными сроками погашения.
  3. Накопление для определенной цели – покупать облигации срок погашения, которых примерно в одно и то же время. Применяется для постепенного накопления капитала к определенной дате и соответствующих трат.

На что обращать внимание при выборе облигации

  • Доходность – процент от вложенных средств.
  • Надежность облигации – наиболее надежны государственные облигации. Чем меньше надежность, тем выше процент доходности.
  • Срок до погашения и периодичность купонных выплат.
  • Ликвидность – на сколько легко продать ценную бумагу.

Как начать инвестировать в облигации?

Рассмотрим несколько вариантов как купить облигации:

  1. Открыть брокерский счета. Брокер будет брать комиссию за каждую сделку по своим тарифам.
  2. Через некоторые банки и только ограниченный перечень облигаций. Минимальный порог входа от 30 тысяч рублей.
  3. Посредством вложения в ПИФы. Фактически это вложение через управляющую компанию. Часть дохода будет уходить на управление вашими активами.

Как открыть брокерский счет для инвестирования в облигации.

Это делается в банке. К примеру, если вы уже пользуетесь картой Тинкофф, то можно удаленно открыть брокерский счет. Нашим читателям при регистрации по ссылке брокерский счет в Тинькофф бонусом будет месяц торговли ценными бумагами без комиссии.

По мнению многих инвесторов Тинькофф брокер наиболее удобный. Комиссия по начальному тарифу выше, чем в ВТБ, но на таком начальном счете отсутствует ежемесячная оплата, а берется только комиссия от сделок.

После открытия брокерского счета переходите в раздел облигации и выбираете понравившуюся.

Пополняете брокерский счет на нужную сумму (не забываем про комиссию брокера) и покупаете облигацию.

Поздравляем! Вы владелец облигации 🙂